昨天（8月21日），市場(chǎng)爆出一則重大新聞：蘇寧正式向媒體確認(rèn)，該公司正在向有關(guān)部門申請(qǐng)?jiān)O(shè)立“蘇寧銀行”的消息。據(jù)悉，蘇寧目前已經(jīng)注冊(cè)了“suningbank.com”域名。在電商金融攻城掠池的硝煙下，作為國(guó)內(nèi)排行第三的B2C電商平臺(tái)，蘇寧此時(shí)申請(qǐng)銀行牌照意欲何為？電商平臺(tái)衍生出的金融屬性是否找到了新的發(fā)展路徑？阿里金融為何無(wú)意辦銀行？

電商平臺(tái)以做網(wǎng)購(gòu)起家，電商金融化則是平臺(tái)數(shù)據(jù)積累和信用記錄運(yùn)用的必然發(fā)展趨勢(shì)。商業(yè)信用發(fā)展到一定程度，可以和銀行信用有效對(duì)接。目前，銀行和電商平臺(tái)是兩個(gè)信用積累比較詳實(shí)，具備信用數(shù)據(jù)運(yùn)用潛能的絕佳數(shù)據(jù)池。

在表現(xiàn)上，銀行數(shù)據(jù)積累時(shí)間長(zhǎng)，結(jié)構(gòu)化特征不明顯，且大多數(shù)缺乏敏銳的數(shù)據(jù)意識(shí)；電商平臺(tái)作為信用領(lǐng)域的后起之秀，本身就是天天和流量、數(shù)據(jù)打交道，靠網(wǎng)上的交易信息流獲得商品銷售，并聚集黏性，因此層次化、結(jié)構(gòu)化更加完整，對(duì)數(shù)據(jù)流的反應(yīng)也比較敏捷。

電商（上溯到零售業(yè)）做到一定程度，衍生出金融屬性也就不足為奇了。沃爾瑪曾一度想設(shè)立銀行，但美國(guó)監(jiān)管層不放行，理由是破壞銀行生態(tài)，容易對(duì)美國(guó)社區(qū)銀行、中小銀行造成致命威脅。從本質(zhì)上分析，電商金融化看似“跨業(yè)”，其實(shí)是資金流和信息流的合二為一。銀行和電商其實(shí)代表了兩種流量，一個(gè)是資金流，一個(gè)是商品交易的信息流。隨著電子化程度的提高，直接擁有商品交易平臺(tái)的電商開(kāi)始后發(fā)制人，因?yàn)橄�費(fèi)者直接通過(guò)電商這個(gè)前端來(lái)實(shí)現(xiàn)貨物的購(gòu)銷和消費(fèi)能力的表達(dá)，而不需要手握大量現(xiàn)金去菜市場(chǎng)做直接交易。所以，通過(guò)第三方支付，電商實(shí)現(xiàn)了資金流和信息流的對(duì)接，完成了傳統(tǒng)意義上只有銀行才具有的支付和信用功能。

蘇寧云商此時(shí)提出申請(qǐng)，開(kāi)辦蘇寧銀行，是蓄謀已久還是剛好借了監(jiān)管層“允許設(shè)立風(fēng)險(xiǎn)自擔(dān)的民營(yíng)銀行”之東風(fēng)呢？先讓我們回顧一下電商金融化的開(kāi)始：電商與銀行之間的金融合作。

電商金融化最開(kāi)始的表現(xiàn)是第三方支付，如支付寶，其功能是網(wǎng)購(gòu)支付、水電煤氣等生活支付以及轉(zhuǎn)賬、還款。到了第二個(gè)階段，電商數(shù)據(jù)、信用積累羽翼豐滿，開(kāi)始謀求和銀行合作開(kāi)發(fā)信貸業(yè)務(wù)，這是商業(yè)信用對(duì)接銀行信用的良好體現(xiàn)。如阿里巴巴早在2007年就和建行、工行建立了合作關(guān)系，開(kāi)發(fā)網(wǎng)絡(luò)信貸，業(yè)務(wù)覆蓋浙江、上海、福建等地。但由于信貸審核、風(fēng)控觀念以及利益分配存在根本沖突，最后還是分道揚(yáng)鑣。這也充分說(shuō)明，電商生態(tài)的信用和銀行生態(tài)的信用對(duì)接需要一個(gè)轉(zhuǎn)換機(jī)制，而這個(gè)機(jī)制需要在互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展到一個(gè)比較成熟的階段才能順利產(chǎn)生。目前京東與中行合作的供應(yīng)鏈金融，B2B平臺(tái)慧聰網(wǎng)、敦煌網(wǎng)等采用的仍是電商+銀行的模式，只不過(guò)銀行在電商面前做了更大的讓步。短期來(lái)看，雙方各取所需，電商獲得了銀行的資金流，而銀行獲得了商品信息和交易流，避免了被“后臺(tái)化”。但久而往之，合作難免不生縫隙。(責(zé)任編輯：admin)