當(dāng)?shù)貢r(shí)間4月11日，英國獨(dú)立銀行委員會(ICB)發(fā)布中期報(bào)告，指出了英國銀行業(yè)未來改革的方向。ICB建議，英國大型銀行的一級資本充足率的最低標(biāo)準(zhǔn)設(shè)定為10%。同時(shí)，ICB建議銀行進(jìn)行業(yè)務(wù)重組，區(qū)別對待銀行的零售銀行業(yè)務(wù)與投資銀行業(yè)務(wù)，著重保護(hù)核心零售銀行業(yè)務(wù)。

按照計(jì)劃，ICB將在今年9月份向英國財(cái)政大臣喬治・奧斯本提交一份最終報(bào)告。

防火墻保護(hù)零售銀行業(yè)務(wù)

此前，英國銀行業(yè)普遍擔(dān)心ICB將建議英國政府對大型銀行的零售銀行業(yè)務(wù)和投資銀行業(yè)務(wù)進(jìn)行分拆，從而改變銀行業(yè)混業(yè)經(jīng)營的狀態(tài)。而ICB在中期報(bào)告中提出的建議為，允許一個(gè)銀行集團(tuán)不同的子公司分別從事零售銀行業(yè)務(wù)和投資銀行業(yè)務(wù)，不過要對零售銀行業(yè)務(wù)設(shè)立一堵特別的防火墻。

而這一特別的防火墻是指，在整個(gè)銀行集團(tuán)滿足監(jiān)管機(jī)構(gòu)設(shè)定的資本充足率要求之外，零售銀行業(yè)務(wù)還需要有獨(dú)立的資本金要求。一旦發(fā)生危機(jī)，零售銀行業(yè)務(wù)由于事關(guān)眾多儲戶的財(cái)產(chǎn)安全，需要加以保障，而另外的投資銀行等業(yè)務(wù)則可以通過破產(chǎn)、重組等方式處理。該報(bào)告認(rèn)為，由于零售銀行更本地化，而投資和批發(fā)銀行業(yè)務(wù)更國際化，因此各國可以對自己的零售銀行有不同的監(jiān)管要求，但投資和批發(fā)銀行方面應(yīng)該有國際性的監(jiān)管。

相較于此前美國的“沃爾克規(guī)則”限制商業(yè)銀行進(jìn)行自營交易的規(guī)定，ICB提出的銀行業(yè)改革方案顯然令英國銀行業(yè)者稍稍松了一口氣。“在金融危機(jī)之后，大型銀行的混業(yè)經(jīng)營模式就開始遭受各方面的質(zhì)疑。然而，混業(yè)經(jīng)營的模式在當(dāng)前以及未來一段時(shí)間仍將會是銀行業(yè)的主流。”一位銀行業(yè)內(nèi)分析人士對《國際金融報(bào)》記者表示，“ICB目前提出的針對零售銀行業(yè)務(wù)和投資銀行業(yè)務(wù)區(qū)別對待的方式相對比較溫和，也可避免引起英國銀行業(yè)的激烈反對，不失為一種較好的過渡模式。”

同時(shí)，該分析人士認(rèn)為，ICB關(guān)于在投資和批發(fā)銀行方面建立國際性監(jiān)管的建議值得各國監(jiān)管機(jī)構(gòu)考慮。“隨著全球化進(jìn)展的深入，越來越多的銀行都在拓展國際化的業(yè)務(wù)，然而由于各國之間的監(jiān)管差異，也為這些銀行提供了監(jiān)管套利的空間。因此，針對投資及批發(fā)銀行業(yè)務(wù)方面設(shè)立國際統(tǒng)一的監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)相當(dāng)必要。”

資本要求尚存博弈空間

ICB同時(shí)提出，系統(tǒng)性重要的銀行需要持有至少10%的一級資本充足率，這一標(biāo)準(zhǔn)高出巴塞爾協(xié)議Ⅲ要求的7%。報(bào)告認(rèn)為，10%的標(biāo)準(zhǔn)應(yīng)該推廣成為系統(tǒng)性重要銀行的國際標(biāo)準(zhǔn)，但在英國從事零售銀行業(yè)務(wù)的銀行必須達(dá)到這一標(biāo)準(zhǔn)。

金融危機(jī)后，在各國的金融監(jiān)管改革中，銀行的資本充足率始終是被首先“開刀”的。日前，歐盟對于歐洲銀行業(yè)新一輪的壓力測試設(shè)定了5%的核心一級資本充足率的標(biāo)準(zhǔn)。“銀行的資本充足率是一項(xiàng)比較綜合性的指標(biāo)，也是一項(xiàng)保障儲戶利益的指標(biāo)，因此在金融危機(jī)中暴露出自身脆弱性的銀行提高資本充足率是無可厚非的。”上述分析人士指出，“關(guān)鍵在于銀行的資本充足率達(dá)到何種標(biāo)準(zhǔn)比較合適，如果銀行的資本充足率要求過高，無疑將限制銀行的經(jīng)營能力。”此前，就有消息稱，為規(guī)避英國對銀行資本的高要求，巴克萊銀行總部欲遷往紐約。

“ICB提出的一級資本充足率達(dá)到10%的標(biāo)準(zhǔn)其實(shí)并不是十分苛刻。在英國，一些經(jīng)營狀況比較良好的國際化大型銀行當(dāng)前的一級資本充足率一般都高于10%。而這一標(biāo)準(zhǔn)可能會對一些比較本地化的大中型銀行產(chǎn)生沖擊，這些銀行大多數(shù)尚未真正擺脫金融危機(jī)的陰影。在英國經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇并不強(qiáng)勁、經(jīng)營狀況并不好的情況下，進(jìn)一步的資本要求將對大中型銀行造成一定壓力。”

有法律專家質(zhì)疑上調(diào)英國銀行一級資本充足率至10%的做法，或有違歐盟法例，但I(xiàn)CB表示沒有抵觸。顯然，10%的資本標(biāo)準(zhǔn)是否被采納并執(zhí)行尚有博弈的余地。